FITS エコノミックレポート

★日経平均株価：利益確定売りに押される

米中貿易摩擦に対する過度な警戒感が後退し、前日のNYダウが上昇したことで、投資家が運用リスクを取る姿勢を強めた。また、日本固有の新規買い材料に乏しいものの米長期金利の上昇を手掛かりとした金融株への買いや自民党総裁選での安倍3選への期待に先物への買い戻しが優勢となった。ただ、短期的な過熱感を意識した利益確定売りもかさんだ。結局、前日比2円だかの2万3674円と5日続伸して終了した。

★東京外国為替市場：112円台前半でこう着相場

ドル/円は、上値の重さを嫌気した利益確定売りなどに押され一時112.10円近辺まで下げた。中間期末を控えた国内輸出企業によるドル売り･円買いも観測された。午後は日経平均株価が失速したことを眺めて112.08円近辺まで軟化した。しかし、心理的節目となる112.00円が意識されると下げも一服し、112.10円台を中心に狭いレンジ相場となった。ユーロ/ドルは、1.16ドル台後半で小幅な値動きとに終始した。欧州勢待ちの様相となっている。

★ゴールドマン･サックス･グループが商品収入トップに返り咲き

今年1-6月（上期）に商品関連収入のトップ行に返り咲いた。ゴールドマンは数十年にわたりウォール街の有力な商品取引業者として君臨してきたが、天然ガスと電力関連の損失の影響で年間業績が株式公開後最悪となった昨年には初めてトップ3行から転落した。上位12行の上期商品関連収入は、21億ドル（約2360億円）と38％増加した。ゴールドマンとモルガンスタンレー、JPモルガンが首位を分かち合う一方、昨年3位だったシティクループはトップ3から脱落した。

★前日の米経済指標：先行きの住宅関連指数に不安

米商務省が発表した8月住宅着工件数は前月比＋9.2％の128.2万戸となり、市場予想123.8万戸を上回り5月来で最高となった。 一方で、住宅着工件数の先行指標となる8月住宅建設許可件数は前月比-5.7％の122.9万戸となり、市場予想131.0万戸を下回り、今後の住宅着工件数が減少する可能性が示唆された。 また、同時刻に発表された4-6月期経常収支は▲1015億ドルの赤字。経常赤字は、1-3月期の▲1217億ドルから縮小し2015年10-12月以降2年半ぶりの低水準となった。市場予想は▲1034億ドルも下回った。

★EUと英国の離脱合意に程遠いとの懸念でポンド売り

ユンケル欧州委委員長は、欧州連合（EU）と英国が離脱合意に『程遠い』との悲観的な見方を示した。さらに、アイルランドのバラッカー首相も合意に向けた状況が3月時点と変わらず、アイルランドが合意ない離脱シナリオに苦しむ可能性を警告した。
先に、英国のメイ首相は、バルニエEU交渉官が提示したアイルランド国境問題を巡る妥協案を拒否したこともポンド売り材料となっている。

★米国市場では8月中古住宅販売件数が公表

7月の実績は前月比▲0.7％、534万戸で2016年2月以来の水準に落ち込んだ。販売価格の中央値は26.96万ドルで前年同月比+4.5％だった。販売価格の上昇が続いており、販売件数は伸び悩んでいるとみられる。8月については、金利上昇の影響が表面化しつつあり、販売件数上昇の影響で販売件数は伸び悩む可能性がある。

★欧米イベント

○16:30　　　スイス国立銀行（中央銀行）、政策金利発表（予想：▲0.75％で据え置き）
○17:00　　　ノルウェー中銀、政策金利発表（予想：0.75％に引き上げ）
○17:30　　　8月英小売売上高指数（自動車燃料含む、予想：前月比▲0.2％／前年比2.3％）
○17:30　　　8月香港消費者物価指数（CPI、予想：前年同月比2.4％）
○21:30　　　9月米フィラデルフィア連銀製造業景気指数（予想：17.0）
○21:30　　　前週分の米新規失業保険申請件数（予想：21万件）
○未定　　　南アフリカ準備銀行（SARB）、政策金利発表（予想：6.50％で据え置き）
○23:00　　　9月ユーロ圏消費者信頼感指数（速報値、予想：▲2.0）
○23:00　　　8月米景気先行指標総合指数（予想：前月比0.5％）
○23:00　　　8月米中古住宅販売件数（予想：前月比0.3％／年率換算535万件）
○21日00:15　　　バイトマン独連銀総裁、講演
○21日02:20　　　プラート欧州中央銀行（ECB）専務理事、講演
○米財務省2年、5年、7年債入札条件
○欧州連合（EU）非公式首脳会議（オーストリア・ザルツブルク）